TRAINING PRAKTIK TERBAIK PORTOPOLIO OBLIGASI KONSEP & APLIKASI
TRAINING PRAKTIK TERBAIK PORTOPOLIO OBLIGASI KONSEP & APLIKASI
Training Best Practice Concept & Application Bond Portfolio
Training Portopolio Obligasi
BEST PRACTICE PORTOPOLIO OBLIGASI KONSEP & APLIKASI
Deskripsi
Tidak dipungkiri lagi bahwa saat ini obligasi merupakan salah satu pilihan investasi dana yang paling menarik karena memberikan return yang lebih besar idibandingkan dengan investasi dana di Bursa Efek Indonesia ( BEI ) dan di Investasi Jangka Panjang ( Deposito Berjangka ). Obligasi Indonesia yang saat ini diperdagangkan di pasar sekundair ( Over The Counter / OTC ), sampai dengan bulan November 2011, jumlah perusahaan yang mengeluarkan obligasi tercatat 285 buah, dengan rata-2 nilai transaksi harian obligasi sekitar Rp 6,5 Trilyun, sedangkan perusahaan yang menjual sahamnya di Bursa Efek Indonesia sekitar Rp 4 Trilyun. Jadi terlihat bahwa nilai transaksi obligasi lebih besar dari pada nilai transaksi saham.
Pada umumnya pembeli obligasi adalah lembaga keuangan dan perusahaan asuransi, karena investasi di obligasi memerlukan dana yang besar. Sejalan dengan perkembangan dunia investasi yang semakin marak saat ini sudah berkembang obligasi ritel, yaitu obligasi pemerintah Indonesia dengan nilai nominal Rp 5 Juta dan kelipannya, yang proses transaksinya dilakukan melalui agen-2 investasi seperti halnya investasi saham. Pembayaran kupon atau bunga obligasi dilakukan sebulan sekali dan seperti halnya dengan deposito, keuntungan dari transaksi obligasi dikenakan pajak sebesar 20% . Informasi perkembangan harga obligasi dapat dilihat di surat-2 kabar atau laporan Indonesia Bond Pricing Agency ( IBPA )
Melalui informasi tersebut kita dapat mengetahui pergerakan harga obligasi dan estimasi pergerakan tingkat bunga yang sangat berpengaruh pada harga obligasi. Bursa efek Indonesia juga mengeluarkan Indonesia Government Bond Index ( IGBX ) yang memberikan informasi harian tentang obligasi pemerintah, membuat analisis teknikal dan mengukur kinerja obligasi pemerintah. Sejalan dengan pertumbuhan investasi di Indonesia maka obligasi sebagai intrumen investasi diperkirakan akan terus tumbuh dan berkembang dari segi jumlah issuer maupun volume perdagangannya. Seperti halnya perdagangan saham , maka informasi yang berkaitan dengan obligasi harus diketahui oleh masyarakat luas
Selain informasi yang diperoleh dari bursa dan agen-2 investasi lainnya , investor juga perlu melengkapi diri dengan kemampuan analisis dan teknik-teknik perhitungan yang berkaitan dengan investasi obligasi, agar investor memahami tentang resiko ( tingkat bunga dan gagal bayar / default risk ) dan resiko tingkat pengembalian ( return ) dari obligasi
Dalam workshop ini peserta akan mendapatkan sharing dari praktisi finance dan cash management yang mempunyai track record yang cukup dalam melakukan pilihan investasi dalam deposito berjangka, saham dan obligasi.
Tujuan
* Memahaman Obligasi
* Memahami Perbedaan Dan Persamaan Obligasi Dengan Saham
* Memahamai operasional transaksi Obligasi
* Memahami Perhitungan Harga Obligasi
* Memahami Pengelolaan Resiko Obligasi
* Memahami Metodelogi Perhitungan Resiko Obligasi i
* Mahami Analisa Fundamental Obligasi
Materi
* INTRODUCTION OBLIGASI ( BONDS )
1. Katagori Obligasi
2. Perbedaan Obligasi Dengan Saham
3. Keamanan Obligasi
* PERHITUNGAN HARGA OBLIGASI
1. Harga Obligasi Tanpa Kupon
2. Harga Obligasi Berkupon
3. Properties Of Bond
4. Karateristik Obligasi Yang Berpengaruh Pada Volatilitas Harga
5. Callable Bond
6. Putable BondObligasi Konversi ( Convertible Bond )
* CONVERSION RATIO
1. Nilai Obligasi Konversi Minimum
2. Market Conversion Price
3. Market Conversion Premium Per Share
4. Break even Time ( Premium Payback Period )
5. Downside Risk Potential
6. Berbagai Opsi Obligasi Konversi
7. Karateristik Investasi Obligasi Konversi
* INTRODUCTION TINGKAT BUNGA
1. Yield To Matutity
2. Yield To Maturity With Eneven Period
3. Current Yield
4. Adjusted Current Yield
5. Spot Rate
6. Penentuan Spot Rate
7. Spot Rate Satu Periode
8. Spot Rate Multiperiod
9. Harga Obligasi Dan Spot Rate
10. Forward Rate
11. Hubungan Forward Rate Dengan Spot Rate
* TERM STRUCTURE THEORY
1. Pure Expection Theory
2. Liqudity Premium Theory
3. Preffered Habitat Theory
4. Segmented Market Theory
5. Term Structure Dan Coupon Bond
* DURASI DAN CONVEXITY
* IMUNISASI
* PORTOFOLIO OBLIGASI
Metode :
Presentasi
Diskusi dan Sharing Pengalaman
Lokasi, Biaya, dan Waktu pelatihan :
Yogyakarta, Hotel Dafam Seturan
Jakarta, Hotel Amaris La Codefin Kemang
Bandung, Hotel Grand Serela Setiabudhi
Bali, Hotel Ibis Kuta
Lombok, Hotel Jayakarta
Catatan : Waktu pelatihan Dua+1* hari dengan Biaya tersedia untuk Perorangan, Group, dan Inhouse Training, belum termasuk akomodasi/penginapan.
Investasi training :
Investasi pelatihan selama dua hari tersebut menyesuaikan dengan jumlah peserta (on call). *Please feel free to contact us.
Apabila perusahaan membutuhkan paket in house training, anggaran investasi pelatihan dapat menyesuaikan dengan anggaran perusahaan.
Fasilitas training :
Free Penjemputan dari bandara ke hotel*.
Modul / Handout.
Flashdisk*.
Certificate of attendance.
FREE Bag or bagpacker.
Training Kit (Photo Documentation, Blocknote, ATK, etc).
2x Coffe Break & 1 Lunch.
Souvenir .
(Untuk informasi lebih lanjut harap menghubungi marketing kembali di 0812-9679-4263 an. Aryo Nugroho)
